Торгівля та Інвестування: Посібник для початківців

Що таке торгівля?

Торгівля – це фундаментальна економічна концепція, що включає купівлю та продаж активів. Ці активи можуть бути товарами та послугами, де покупець виплачує компенсацію продавцю. В інших випадках угода може передбачати обмін товарами та послугами між сторонами торгівлі.

У контексті фінансових ринків, торгові активи часто називають фінансовими інструментами. До них належать акції, облігації, валютні пари на ринку Форекс, опціони, ф’ючерси, маржинальні продукти, криптовалюти та багато іншого.

Що таке інвестування?

Інвестування – це розподіл ресурсів (наприклад, капіталу) з розрахунком на отримання прибутку. Це може включати в себе використання грошей для фінансування та запуску бізнесу, або купівлю землі з метою її подальшого перепродажу за вищою ціною. На фінансових ринках, це зазвичай пов’язане з інвестуванням у фінансові інструменти з метою продати їх пізніше за вищою ціною.

Торгівля в порівнянні з інвестуванням: у чому різниця?

Хоча як трейдери, так і інвестори прагнуть отримувати прибуток на фінансових ринках, їхні методи досягнення цієї мети суттєво відрізняються.

• Інвестори прагнуть отримати прибуток протягом більш тривалого періоду часу – років або навіть десятиліть. Оскільки інвестори мають більший часовий горизонт, їх цільова прибутковість для кожної інвестиції, як правило, також вища.
• Трейдери, з іншого боку, намагаються скористатися волатильністю ринку. Вони частіше відкривають і закривають позиції, і можуть прагнути до меншої прибутковості з кожної угоди (оскільки вони часто відкривають кілька угод).

Який тип підходить саме вам?

Це залежить від ваших особистих фінансових цілей, характеру та торгового профілю. З часом, досліджуючи ринки та практикуючись, ви зможете визначити, який тип більше підходить для вас.

Фундаментальний аналіз (FA)

Фундаментальний аналіз – це метод оцінки вартості фінансового активу. Фундаментальний аналітик вивчає як економічні, так і фінансові чинники, щоб визначити, чи є вартість активу справедливою на даний момент часу.

Після завершення фундаментального аналізу, аналітики прагнуть визначити, чи є актив недооціненим або переоціненим. Інвестори можуть використовувати цю оцінку при прийнятті інвестиційних рішень.

Технічний аналіз (ТА)

Технічні аналітики використовують інший підхід. Основна ідея технічного аналізу полягає в тому, що історична поведінка ціни може вказувати на те, як ринок, ймовірно, поведе себе у майбутньому.

Технічний аналіз включає такі метрики, як рух ціни та об’єм, графічні патерни, використання технічних індикаторів та безліч інших інструментів побудови графіків.

Фундаментальний аналіз в порівнянні з технічним аналізом: що краще?

Вибір між фундаментальним та технічним аналізом залежить від вашої торгової стратегії, особистих уподобань та досвіду. Обидва методи мають свої сильні та слабкі сторони, і їх можна ефективно використовувати як окремо, так і в поєднанні.

Переваги Фундаментального аналізу:

• Фокусується на довгостроковій вартості активу.
• Надає глибше розуміння ринку.

Недоліки Фундаментального аналізу:

• Може бути суб’єктивним.
• Не завжди дає швидкі результати.

Переваги Технічного аналізу:

• Об’єктивний та заснований на даних.
• Підходить для короткострокової торгівлі.
• Може бути використаний для будь-якого активу.

Недоліки Технічного аналізу:

• Не завжди надійний.
• Може бути складним для початківців.
• Не враховує фундаментальні фактори.

Поєднання FA та TA:

Багато досвідчених трейдерів використовують поєднання FA та TA для прийняття більш обґрунтованих торгових рішень. FA може допомогти вам визначити, які активи мають потенціал для довгострокового зростання, а TA може допомогти вам ідентифікувати кращі моменти для купівлі та продажу цих активів.

Важливо пам’ятати, що жоден метод аналізу не є безпомилковим, і завжди існує ризик втратити гроші на ринку. Тому важливо проводити власні дослідження, використовувати стоп-лосс ордерита диверсифікувати свій портфель.

Що рухає фінансовими ринками?

Ціна активу визначається виключно балансом попиту та пропозиції. Іншими словами, її визначають покупці та продавці. Там, де пропозиція відповідає попиту, з’являється ринок. Але що ще може підвищити вартість фінансового активу?

Фактори, що впливають на ціну:

• Фундаментальні фактори: стан економіки, галузеві умови, бізнес, пов’язаний з активом (якщо такий є).
• Технічні фактори: ринкова капіталізація криптовалют, об’єм торгів.
• Ринковий сентимент: емоційний стан учасників ринку щодо певного активу.
• Новини: важливі події, що впливають на ринок.

Важливо зазначити, що це лише деякі з факторів, які можуть впливати на ціну активу. Насправді, ціну в даний момент визначає баланс попиту та пропозиції.

Що таке ринковий тренд?

Ринковий тренд – це загальний напрямок, в якому рухається ціна активу. У технічному аналізі, ринкові тренди визначаються за допомогою руху ціни, ліній тренду або навіть ключових ковзних середніх.

Види ринкових трендів:

• Бичачий: стійкий зростаючий тренд, при якому ціни постійно ростуть.
• Ведмежий: стійкий спадний тренд, при якому ціни постійно знижуються.
• Консолідація: “боковий” ринок, на якому немає чітко спрямованого тренду

Що таке ринковий цикл?

Ринковий цикл – це модель або тренд, що виникає у різні періоди. Зазвичай ринкові цикли на більш високих часових інтервалах більш надійні, ніж на більш низьких.

Фази ринкового циклу:

• Підйом: ціни зростають, інвестори оптимістично налаштовані.
• Пік: ціни досягають максимального значення, може виникнути спекулятивний бум.
• Спадна фаза: ціни падають, інвестори стають песимістично налаштовані.
• Дно: ціни досягають мінімального значення, може виникнути капітуляція інвесторів.

Важливо зазначити, що неможливо з абсолютною впевненістю визначити, на якому етапі ринкового циклу ми знаходимося в даний момент.

Торгові стратегії

Існує безліч торгових стратегій, які трейдери можуть використовувати для отримання прибутку. Деякі з найпоширеніших стратегій включають:

• Денна торгівля: трейдери відкривають і закривають позиції протягом одного торгового дня.
• Свінг-трейдинг: трейдери тримають позиції протягом декількох днів або тижнів.
• Довгострокове інвестування: трейдери тримають позиції протягом тривалого періоду часу (років або навіть десятиліть).
• Позиційна торгівля: трейдери тримають позиції протягом декількох місяців або років.
• Скальпінг: трейдери відкривають і закривають позиції протягом декількох секунд або хвилин.

Важливо вибрати торгову стратегію, яка відповідає вашим особистим фінансовим цілям, характеру та торговим знанням.

Інструменти для аналізу ринку

Існує безліч інструментів, які трейдери можуть використовувати для аналізу ринку. Деякі з найпоширеніших інструментів включають:

• Графіки: візуальне представлення історичної поведінки ціни активу. Графіки можуть допомогти вам ідентифікувати тренди, підтримку та опір, а також інші технічні моделі.
• Індикатори: математичні інструменти, які допомагають вам аналізувати графіки та ідентифікувати потенційні торгові можливості. Деякі популярні індикатори включають середні, смуги Bollinger, MACD та RSI.
• Фундаментальні дані: фінансові показники компанії, такі як прибуток, виручка та борг. Фундаментальні дані можуть допомогти вам оцінити справедливу вартість активу.

Висновок

Торгівля та інвестування – це складні, але потенційно вишідна діяльність. З розумінням основних концепцій, стратегій та інструментів, ви можете розпочати свою подорож у світ фінансових ринків. Важливо використовувати різноманітні інструменти та підходи для аналізу ринку. Це допоможе вам приймати більш обґрунтовані торгові рішення та знизити ризики.

‍